離岸金融概述 離岸金融是指設在某國境內(nèi)但與該國金融制度無甚聯(lián)系，且不受該國金融法規(guī)管制的金融機構所進行的資金融通活動。例如，一家信托投資公司將總部設在巴哈馬群島，其業(yè)務活動卻是從歐洲居民或其他非美國居民那里吸收美元資金,再將這些資金投放于歐洲居民或非美國居民中,該公司便在從事離岸金融活動。從嚴格意義上講，離岸金融也就是不受當局國內(nèi)銀行法管制的資金融通，無論這些活動發(fā)生在境內(nèi)還是在境外。如美國的國際銀行業(yè)設施(IBF)和東京離岸金融市場的業(yè)務活動等,均屬離岸金融。 離岸銀行：又稱離岸單位，是設在離岸金融中心的銀行或其他金融組織。其業(yè)務只限于與其他境外銀行單位或外國機構往來，而不允許在國內(nèi)市場經(jīng)營業(yè)務。 離岸金融市場：又稱境外金融市場。采取與國內(nèi)金融市場隔離的形態(tài)，使非居民在籌集資金和運用資金方面不受所在國稅收和外匯管制及國內(nèi)金融法規(guī)影響，可進行自由交易的市場。 離岸金融業(yè)務的發(fā)展始于20世紀60年代當時,一些跨國銀行為避免國內(nèi)對銀行發(fā)展和資金融通的限制，開始在特定的國際金融中心經(jīng)營所在國貨幣以外其他貨幣的存放款業(yè)務。70年代，以美元計價的離岸存款急劇增長。到80年代，隨著國際銀行業(yè)設施和東京離岸金融市場的建立，離岸金融業(yè)務將所在國貨幣也包括進來。區(qū)別在于這種貨幣存放僅限于非居民。
離岸金融業(yè)務發(fā)展迅速的原因 離岸金融業(yè)務迅速發(fā)展的主要原因是： ①離岸銀行不必持有準備金，其經(jīng)營成本低于國內(nèi)銀行； ②離岸銀行不受利率上限的約束，即它們對存款戶支付的利率可高于銀行對國內(nèi)存款戶支付的利率，而且可以對活期存款支付利息； ③離岸金融享受稅收上的優(yōu)待。 關于離岸金融市場 離岸金融市場70年代以來獲得迅猛發(fā)展從倫敦巴黎、法蘭克福、蘇黎世、盧森堡等歐洲地區(qū)擴展到新加坡、巴拿馬、巴哈馬、拿騷等地。80年代以來，又在紐約、東京等地出現(xiàn)新的離岸金融中心，到90年代，離岸金融市場已遍布世界各地。
離岸金融市場的種類 按性質劃分，離岸金融市場大致有三種類型： 倫敦型：屬于“自然形成”的市場。倫敦離岸市場始于50年代末,它既經(jīng)營銀行業(yè)務,也經(jīng)營證券業(yè)務。非居民除獲準自由經(jīng)營各項外匯、金融業(yè)務外，其吸收的存款也不需繳納法定準備金。過去，這類市場業(yè)務因受外匯管制等限制,而與國內(nèi)業(yè)務截然分開,但自從1979年10月外匯管制取消后，對外匯金融業(yè)務的管理與國內(nèi)金融業(yè)務同等對待,“離岸”本身的含義便發(fā)生了變異倫敦離岸市場實際上已經(jīng)成為兼具境內(nèi)和離岸業(yè)務的“內(nèi)外一體式”金融市場。香港自從1972年廢除外匯管制后，也逐漸演變成亞太地區(qū)一個主要的倫敦型離岸市場。 紐約型：最大特點在于人為創(chuàng)設”和“內(nèi)外分離”，而且沒有證券買賣。1981年12月，美國聯(lián)邦儲備委員會同意設立國際銀行業(yè)設施(又稱國際銀行便利)之后，紐約離岸金融業(yè)務迅速發(fā)展。它的主要交易對象是非居民。籌資只能吸收外國居民、外國銀行和公司的存款，但開辦國際銀行業(yè)設施的不限于外國銀行，任何美國的存款機構、“愛治法”公司和外國銀行在美分行皆可申請開辦。存款不受美國國內(nèi)銀行法規(guī)關于準備金比率和存款比率的限制。貸款必須在美國境外使用。該“設施”可使用包括美元在內(nèi)的任何一種貨幣計價。由于美元是最主要的國際通貨，而該離岸市場主要交易貨幣也是歐洲美元，所以紐約離岸市場以本國貨幣作為主要交易貨幣。1986 年開放的東京離岸市場也屬這一類型。
巴哈馬型：只有記帳而沒有實質性業(yè)務的離岸金融中心又稱“逃稅型”離岸市場這類市場實際上是“逃稅港”。由于在某些國家或地區(qū)開展金融業(yè)務可以逃避銀行利潤稅及營業(yè)稅等，同時在這些地方開辦分行的成本與費用也遠較倫敦低，所以離岸金融市場紛紛在這些地方開辟。拿騷、開曼群島和巴林等地皆屬此類。 離岸金融業(yè)務的發(fā)展和離岸金融市場的迅速擴張，促進了國際性銀行的發(fā)展和國際信貸、國際融資的增長，但由于離岸存款不受各國國內(nèi)法規(guī)的各種限制，它對存款所在國的貨幣供應量、銀行管制與貨幣政策的實施都產(chǎn)生了一定的影響。 以上是玖邀開業(yè)網(wǎng)小編為您整理的關于離岸金融是什么的內(nèi)容，希望對您有所幫助。 |
